در طول روزهای سگ تابستان ، هنگامی که بازارها به طور معمول ریز و درشت هستند ، یافتن نامزدهای تجاری جهت دار جذاب می تواند دشوار باشد. هنگامی که بازارها خرد می شوند ، می توانید به دنبال استراتژی های خنثی بازار برای درآمد و فعالیت در تجارت خود باشید.

معاملات جفت یک استراتژی خنثی بازار است که در آن شما به دنبال تولید درآمد بر اساس ارزش یک دارایی نسبت به دیگری هستید. تجارت جفت یک استراتژی ارزش نسبی است ، زیرا به جهت آشکار بازارهای وسیع بستگی ندارد بلکه در عوض بازده را بر اساس نسبت بین دو دارایی مختلف تولید می کند.

نسخه PDF قابل چاپ کوتاه را خلاصه کنید که خلاصه نکات کلیدی این درس…. برای دانلود اینجا کلیک کنید

معاملات جفت دارایی ، به غیر از جفت ارز ، با شروع همزمان موقعیت های طولانی و کوتاه در تلاش برای بهره مندی از تغییر در نسبت یک دارایی توسط دیگری ، معامله می شوند. دارایی هایی که می توانید در استراتژی معاملات جفت خود درج کنید شامل کالاها ، شاخص ها ، سهام و البته ارز است.

یافتن جفت دارایی برای تجارت

ده ها جفت دارایی برای تجارت وجود دارد ، اما برای لذت بردن از موفقیت ، شما می خواهید استراتژی خود را در اطراف جفت هایی که به طور هم زمان حرکت می کنند ، پایه گذاری کنید. ارزها ، کالاها ، شاخص ها و سهام که بازده دارند که به دلایلی همبستگی دارند. به عنوان مثال ، سهام هایی که در همان بخش هستند ، مانند کک و پپسی احتمالاً بسیار همبسته هستند. طلا و نقره ، نفت و بنزین و همچنین بسیاری از جفت های ارز با هم ارتباط دارند. به عنوان مثال ، GBP و EUR شرکای تجاری قوی هستند ، بنابراین منطقی است که باور کنیم که ارزهای آنها بسیار همبسته خواهد بود.

هنگامی که دو دارایی با همبستگی مثبت دارند ، این بدان معنی است که مقادیر آنها در همان جهت حرکت می کنند. شما می توانید این کار را خودتان با استفاده از یک برگه پخش مانند اکسل محاسبه کنید. هدف مقایسه تغییرات در قیمت هر دارایی در یک دوره خاص است.

بسیاری از معامله گران در ارزیابی قیمت هر دارایی بر خلاف تغییرات در قیمت ، اشتباه می کنند. اطمینان حاصل کنید که اگر قصد دارید تعیین کنید که آیا دو دارایی مختلف با همبستگی همبستگی دارند ، بر خلاف قیمت ، بازده را مقایسه می کنید. در اکسل فرمول = Correl (A ، B) نامیده می شود.

همبستگی یک ، به این معنی است که دو دارایی کاملاً در پشت سر هم حرکت می کنند. همبستگی منفی به این معنی است که بازده این دو دارایی در جهت مخالف حرکت می کند و به طور معکوس همبستگی دارد.

در حالی که همبستگی بازده دو دارایی مختلف را توصیف می کند ، همبستگی اندازه گیری آماری توصیف می کند که چگونه هر دارایی به خوبی باز می گردد و قدرت همبستگی آنها است. نمونه ای که اغلب برای توصیف همبستگی استفاده می شود ، پیرمردی است که در حال پیاده روی سگ خود است که در اجاره است. این دو می توانند به طور مستقل حرکت کنند ، اما از آنجا که آنها با یک بند پیوند می خورند ، در نهایت مسیرهای تصادفی در آنجا همگرا می شوند.

مثالی با استفاده از اوراق بهادار به شرح زیر است. قیمت طلا و نفت ممکن است برای مدت زمانی به طور هم زمان حرکت کند ، اما هیچ ارتباطی بین این دو کالا وجود ندارد ، بنابراین با گذشت زمان ، این همبستگی ها تجزیه می شوند. از طرف دیگر بنزین و روغن با هم یکپارچه می شوند ، زیرا بنزین از روغن گرفته می شود. با گذشت زمان ، این دو دارایی به صورت پشت سر هم حرکت می کنند و حتی اگر پیوند گاه به گاه خراب شود ، به طور نهایی به عقب برگردد.

همبستگی به شکلی مشابه همبستگی نشان داده شده است. یکپارچه سازی 1 ، به این معنی است که این جفت کاملاً یکپارچه است ، در حالی که یکپارچه ساز ی-1 به این معنی است که هیچ ادغام کاملاً دیگری وجود ندارد. شما می توانید با شکستن آن به جفت ارز در مقابل دلار آمریکا ، یکپارچه سازی یک جفت ارز متقاطع را اندازه گیری کنید. به عنوان مثال ، شما می توانید GBP/USD را بگیرید و یک مطالعه همبستگی را در مقابل USD/JPY انجام دهید تا تعیین کنید که آیا GBP/JPY یکپارچه شده است یا خیر.

نمونه ای از دو سهام که یکپارچه شده اند ویزا و مستر کارت هستند. هر دوی این شرکت ها مشاغل مشابهی دارند و به طور کلی بازده بسیار همبسته دارند. نسبت این شرکت ها قیمت سهام از لحاظ تاریخی در یک محدوده تجارت می کند ، اما وقتی نسبت یک انحراف استاندارد خاص را از میانگین نسبت منتقل می کند ، می توانید از واگرایی استفاده کنید.

Graphing Asset Pairs

یکی از بهترین راه های ارزیابی جفت دارایی ، نگاه کردن به آنها در یک نمودار است. جفت ارز ساده ترین جفت برای تجزیه و تحلیل است زیرا نرخ ارز مورد استفاده همیشه به عنوان یک نسبت منعکس می شود. به عنوان مثال ، جفت ارز EUR/USD یورو با دلار تقسیم می شود.

تقریباً تمام سیستم عامل های نرم افزاری نمودار ، جفت های متقاطع ارز را ارائه می دهند که دلار آمریکا را حذف می کنند. صلیب شامل جفت ارز مانند EUR/GBP یا GBP/JPY است. اگر یک محصول نرم افزاری ندارید که جفت های متقابل را نمودار کند ، می توانید با محاسبه نرخ ارز ، آنها را به تنهایی ترسیم کنید. به عنوان مثال ، جفت صلیب GBP/JPY با استفاده از فرمول ، GBP/USD/USD/JPY مشتق می شود.

جفت دارایی های غیر از ارزها به طور کلی به نوعی انعطاف پذیری نرم افزار نیاز دارند. شما یا نیاز به محاسبه نسبت به تنهایی دارید یا یک نرم افزار نمودار دارید که این انعطاف پذیری را در اختیار شما قرار می دهد. هنگامی که جفت خود را محاسبه می کنید ، همیشه باید از یک نسبت بر خلاف دیفرانسیل استفاده کنید. بنابراین شما می خواهید از x/y بر خلاف x-y استفاده کنید.

بیاموزید که چه چیزی کار می کند و چه چیزی در بازارهای فارکس وجود ندارد ... خبرنامه رایگان من را با نکات و استراتژی های عملی همراه کنید تا تجارت خود را سودآوری کنید ... .. برای پیوستن اینجا را کلیک کنید

استراتژی های معاملاتی جفت

دو نوع اصلی استراتژی تجارت جفت وجود دارد. میانگین برگشت و روند زیر. هنگام استفاده از یک استراتژی جفت همبستگی فارکس ، یا معتقدید که یک جفت که به طور همزمان حرکت کرده اند ، در همبستگی خود شکست را تجربه می کنند ، یا معتقدید که پس از خراب شدن همبستگی ، این زوج به میانگین بلند مدت خود باز می گردند. هنگامی که یک جفت یکپارچه شده است ، معمولاً به این معنی است که احتمالاً در پشت سر هم حرکت می کند و اگر همبستگی خراب شود ، باید انتظار داشته باشید که دوباره به میانگین بلند مدت خود بازگردد. اگر یک جفت دارایی یکپارچه نباشد ، مطمئن نیستید که آیا این به معنای بازگشت خواهد بود ، که باعث می شود این زوج یک نامزد احتمالی برای یک استراتژی زیر باشد.

هنگام ارزیابی دارایی ها برای یک استراتژی متوسط جفت برگشت ، هنگامی که یک دارایی نسبتاً ارزان یا عزیز نسبتاً به دارایی دیگر در نظر گرفته می شود ، یک تجارت جفت جذاب می شود.

یک استراتژی جفت یک استراتژی خنثی بازار است و بنابراین استراتژی به طور کلی با شاخص های گسترده تر بازار مانند شاخص S&P 500 ارتباط ندارد. از آنجا که ریسکی که شما فرض می کنید یک خطر نسبی ارزش است ، شما در معرض قرار گرفتن در معرض قرار می گیرید که با جهت بازار ارتباط ندارد. این نوع استراتژی معاملاتی به سرمایه گذاران این امکان را می دهد تا با اختصاص سرمایه به یک استراتژی غیر از تغییرات جهت دار در سهام یا اوراق ، اوراق بهادار خود را متنوع کنند.

یکی از رایج‌ترین انواع استراتژی‌های جفتی، راهبردی است که مبتنی بر بازگشت میانگین است. در اینجا زمانی که دارایی‌های همبسته بالا در کوتاه‌مدت دچار واگرایی در بازده می‌شوند، می‌خواهید سود ببرید. همچنین می‌توانید جفت‌ها را بر اساس حرکت یا روند معامله کنید، مشابه روشی که یک دارایی فردی مانند طلا را معامله می‌کنید. همچنین می توانید از تحلیل های فنی، آماری یا بنیادی برای ایجاد یک استراتژی معاملاتی استفاده کنید.

استراتژی شما می‌تواند مبتنی بر یک آزمون برگشتی از رابطه بین دو دارایی خاص باشد که برای تعیین اینکه آیا یک انحراف استاندارد خاص از میانگین تاریخی نسبت آنها، سطوح جذابی برای خرید یک دارایی و فروش همزمان دارایی دیگر را نشان می‌دهد یا خیر.

نمودار بالا قیمت طلا تقسیم بر نقره را نشان می دهد. این نشان می دهد که با گذشت زمان، نسبت طلا بر نقره به میانگین بلندمدت باز می گردد. با استفاده از باند بولینگر انحراف 3 استاندارد، می‌توانید سطوح خاصی را پیدا کنید که در آن نسبت طلا به نقره به باند بولینگر بالا یا باند بولینگر پایین می‌رسد و سپس انتظار داشته باشید که به میانگین بلندمدت بازگردد. فلش سبز نمونه ای از جایی است که می توانید طلا بخرید و نقره کوتاه بفروشید و فلش قرمز نمونه ای از سطحی است که می توانید طلای کوتاه بفروشید و نقره بخرید.

رابطه طلا و نقره کمتر تابعی از قیمت طلا یا قیمت نقره است و بیشتر به توصیف ارزش طلا بر حسب نقره است. برای تست پشتیبان این رابطه، باید سیستمی را پیدا کنید که در جفت تست برگشتی تخصص داشته باشد. اکثر بسته‌های نرم‌افزار تست برگشت برای تست پشتیبان یک دارایی طراحی شده‌اند که شامل جفت ارز می‌شود. بسیاری از آنها برای آزمایش خرید یک دارایی و فروش همزمان دارایی دیگر طراحی نشده اند.

راه دیگری که می توانید با آن مقابله کنید این است که محصول خود را بسازید. به عنوان مثال، اگر قیمت پایانی طلا و قیمت پایانی نقره را در یک دوره خاص دانلود کنید، می توانید دارایی خود را به نام طلا-نقره با تقسیم نقره به طلا ایجاد کنید. اگر فقط در حال برنامه ریزی برای آزمایش مجدد قیمت بسته شدن جفت هستید، این روش می تواند کارساز باشد. اگر بسته نرم افزاری که استفاده می کنید به شما امکان می دهد سازهای خود را بارگذاری کنید، می توانید ابزار جدید طلایی-نقره ای خود را دوباره تست کنید.

Statistical Arbitrage Pairs Trading

یک استراتژی معاملاتی وجود دارد که به عنوان آربیتراژ آماری شناخته می شود که شکلی از تجارت جفتی درون روزی است، یعنی تجارت جفتی با استفاده از روش کمی.

این استراتژی از جفت هایی استفاده می کند که در جایی که مقدار نسبی در روز تغییر می کند، با هم ادغام می شوند. این می تواند یک جفت استاندارد، مانند بنزین در مقابل نفت خام یا حتی یک جفت بین قرارداد آتی یک ارز و یک جفت ارز نقدی باشد. مثال دیگر ممکن است شاخص دلار در مقابل EUR/USD باشد.

آربیتراژ آماری استراتژی است که در میان صندوق های تامینی مورد علاقه است. آن‌ها از فناوری پرقدرت برای یافتن جفت‌هایی استفاده می‌کنند که از حالت طبیعی خارج شده‌اند و سعی می‌کنند از این ناهنجاری‌ها استفاده کنند. شما می توانید سعی کنید روش آربیتراژ آماری خود را توسعه دهید، اما در بسیاری از موارد، سرعت معامله شما می تواند تفاوت بین یک تجارت سودآور و تجارت ناموفق باشد.

سبک دوم تجارت جفتی، معاملات روند است. در اینجا می توانید از استراتژی روند مورد علاقه خود برای تعیین اینکه آیا نسبت بین دو دارایی در حال شکستن است یا خیر استفاده کنید. اگر می خواهید وسط یک روند را بگیرید، می توانید از استراتژی متقاطع میانگین متحرک استفاده کنید. این می تواند شامل میانگین متحرک ساده یا نمایی باشد که بر اساس میزان وزنی که می خواهید نسبت فعلی داشته باشید.

اگر می‌خواهید تکانه نسبت را تعیین کنید، می‌توانید از یک نوسان‌گر مومنتوم مانند واگرایی همگرایی میانگین متحرک (MACD) استفاده کنید. این اندیکاتور حرکت نسبت را ارزیابی می کند و سیگنال خرید یا فروش متقاطع ایجاد می کند که به شما کمک می کند تا تشخیص دهید که آیا نسبت در حال شکستن است یا خیر، زیرا همبستگی بین دو اوراق بهادار در حال شکستن است.

اجرای معاملات جفتی

روش های مختلفی برای اجرای یک معامله جفتی وجود دارد. اگر معامله گر جفت ارز هستید، می توانید به راحتی یک جفت ارز را خریداری و بفروشید یا حتی از بازار آپشن استفاده کنید. اگر در حال معامله جفت آتی هستید، باید یک دارایی مانند طلا بخرید و همزمان دارایی دیگری مانند نقره را کوتاه کنید.

در حالی که اجرای یک تراکنش جفت ارز متقابل مستقیم است، مقدار تصوری که باید هنگام اجرای یک جفت دو دارایی مختلف معامله کنید، می تواند مشکل باشد. هدف اجرای مقدار تصوری یکسان است. به عنوان مثال، شما می توانید یک جفت معامله طلا و نقره را به صورت زیر محاسبه کنید:

شما باید با تعیین مقدار تصوری که می خواهید معامله کنید شروع کنید. بیایید فرض کنیم که می‌خواهید معامله‌ای را 5000 دلار انجام دهید، در حالی که قیمت طلا 1250 دلار در هر اونس است و نقره با قیمت 17 دلار در هر اونس معامله می‌شود. شما 5000 دلار را بر 1250 دلار تقسیم می کنید و 4 اونس طلا به جواب می رسید. وقتی 5000 دلار را بر 17 دلار یعنی قیمت نقره تقسیم کنید، 294 به دست می آید که تعداد اونس نقره است. این یک معامله نقدی را فرض می‌کند، اما اگر یک معامله آتی یا یک معامله ETF انجام دهید، این روند مشابه خواهد بود.

در بسیاری از موارد، قراردادی را پیدا نمی‌کنید که 4 اونس طلا باشد، اما این محاسبه نسبت طلا به نقره را بر اساس مقدار تصوری که ممکن است علاقه مند به معامله باشید، به شما نشان می‌دهد.

یک راه جایگزین برای معامله یک جفت معامله، استفاده از گزینه ها است. اگر استراتژی شما تجارت جفت با گزینه های یک جفت ارز را تداعی می کند، و فکر می کنید که این معاملات بالاتر خواهد رفت، می توانید یک گزینه خرید خریداری کنید، که خرید یک مقدار خاص در تاریخ یا قبل از آن درست است، اما الزامی نیست. از طرف دیگر، اگر به دنبال فروش یک جفت ارز هستید، می توانید یک گزینه فروش خریداری کنید که حق فروش یک مقدار خاص در تاریخ یا قبل از آن است.

هنگامی که یک گزینه FX خریداری می کنید، برای حق خرید یا فروش یک جفت ارز به فروشنده گزینه حق بیمه پرداخت می کنید. اگر نرخ ارز در زمان انقضا کمتر از قیمت اعتصاب باشد، گزینه تماس شما بی ارزش خواهد بود. به طور مشابه، اگر نرخ ارز در زمان انقضا بالاتر از قیمت تعیین شده باشد، گزینه های فروش شما بی ارزش منقضی می شود.

اگر می‌خواهید از گزینه‌ها در دو ابزار مختلف استفاده کنید، باید قبل از ورود به هر تراکنش، ریسک‌هایی را که متحمل می‌شوید کاملاً درک کنید. در حالی که برخی از کارگزاران گزینه‌هایی را روی جفت ارائه می‌دهند، فرآیند خرید و فروش تماس‌ها و قرار دادن دو جفت مختلف، ریسک‌های متعددی را ایجاد می‌کند که مدیریت آن برای یک معامله‌گر بی‌تجربه همیشه آسان نیست.

نرم افزار تجارت جفت

چندین برنامه نرم افزاری تجارت جفتی وجود دارد که بر ETF ها و سهام تمرکز دارند. این بسته‌های نرم‌افزاری به شما کمک می‌کنند جفت‌های دارایی را پیدا کنید که همبستگی بالایی دارند، و یک ماژول تست برگشتی ارائه می‌کنند که به شما نشان می‌دهد استراتژی طی چند سال چگونه عمل کرده است.

برخی الگوریتم تجارت جفت خود را دارند، در حالی که برخی دیگر به شما امکان می دهند مدل معاملاتی جفت خود را محاسبه کنید. یکی از مزایای استفاده از نرم افزار تجارت جفتی این است که می تواند به شما در یافتن، بک تست و نظارت بر جفت ها کمک کند.

نسخه PDF قابل چاپ کوتاه را خلاصه کنید که خلاصه نکات کلیدی این درس…. برای دانلود اینجا کلیک کنید

خلاصه

معاملات جفت یک شکل خنثی بازار در بازار محسوب می شود که مربوط به سرمایه گذاری افزایش ثروت مشترک مانند سهام و معاملات اوراق است. جفت هایی که در استراتژی خود استفاده می کنید می تواند از جفت ارز ، تا دارایی هایی مانند کالاها ، شاخص ها یا حتی سهام باشد.

استراتژی هایی که غالباً به کار می روند ، از میانگین استراتژی های کمی برگشت پذیر تا روند پیروی از استراتژی های برک آوت حرکت می کند. هنگامی که یک جفت را نمودار می کنید ، کارآمدترین روش برای تجزیه و تحلیل جفت ، تقسیم یک دارایی توسط دیگری است. نرخ ارز یک جفت ارز همیشه به عنوان یک دارایی تقسیم شده توسط دیگری منعکس می شود ، اما در صورت برنامه ریزی برای تجارت کالاها ، فهرست یا جفت سهام ، به نرم افزار خاصی نیاز خواهید داشت تا به شما در انجام این کار کمک کند.

شما می توانید یک معاملات جفت را به روش های مختلفی از جمله محصولات پیشخوان ، آینده یا گزینه ها انجام دهید.

گوش کن ...

تجارت خود را به سطح بعدی برسانید ، منحنی یادگیری خود را با برنامه آموزش رایگان فارکس من تسریع کنید.