در بازار ارز، تحلیل بنیادی به بررسی عوامل اقتصادی، مالی و سیاسی بین‌المللی، همبستگی و تأثیر آنها بر رفتار نرخ ارز می‌پردازد. به این ترتیب، آنچه در گرافیک وجود ندارد را می بیند. تحلیل تکنیکال و بنیادی آمار بازار است. تفاوت اصلی بین تحلیل بنیادی فارکس و تحلیل تکنیکال در این است که تحلیل بنیادی بر اساس موقعیت ها است. قیمت ارزها در بازار فارکس منعکس کننده عرضه و تقاضا است که به نوبه خود به عوامل اقتصادی اساسی بستگی دارد.
تغییرات در اقتصاد کشورهای تجاری، انتخابات سیاسی، اقدامات نظارتی مقامات مالی، بلایای طبیعی بر نرخ ارز تأثیر می گذارد. و اگر پیش بینی یکی از این رویدادها غیرممکن باشد، برنامه ریزی بقیه کاملاً امکان پذیر است. تاریخ و زمان انتشار این یا شاخص دیگر از قبل مشخص است. به اصطلاح تقویم های شاخص های اقتصادی و مهم ترین رویدادها (نشان دهنده تاریخ مشخص یا زمان تقریبی انتشار آنها) وجود دارد. بر این اساس، اگر بخواهیم پیش‌آگهی منطقی و امروزی ایجاد کنیم، می‌توان آینده تغییرات نرخ ارز را پیش‌بینی کرد و از آن سود گرفت.
با جزئیات زیاد تحلیل نکنید. همراه با تعداد زیادی از عوامل اساسی، خطرات بیش از حد خود را با اطلاعات بیش از حد وجود دارد. حتی معامله گران باتجربه نیز در این دام می افتند و نمی توانند در مورد تغییر قیمت تصمیم بگیرند. بهترین رویکرد برای اصولگرایان پرداختن به برخی از تأثیرگذارترین شاخص ها به جای استفاده از فهرستی کلی از همه عوامل بنیادی در نظر گرفته می شود.
در میان شاخص‌های اصلی اقتصاد کلان که بر تغییر نرخ ارز تأثیر می‌گذارند، می‌توان شاخص‌های مهم زیر را متمایز کرد:
هیچ یک از شاخص های اقتصادی و مالی به اندازه نرخ بهره، پویایی بازار ارز را دنبال نمی کند.
قبل از هر چیز مهم است بدانیم که نرخ بهره وسیله تاثیرگذاری بانک مرکزی بر پول ملی و یکی از زنجیره های سیاست پولی دولت محسوب می شود. نرخ بهره کوتاه مدت تعیین کننده میزان درصد اعتبارات صادر شده توسط بانک مرکزی برای بانک های تجاری است. در صورت مشاهده موجی از تورم، بانک مرکزی بسته به اهداف تعیین شده، سعی در تاثیرگذاری بر پول ملی خواهد داشت. از طریق تنظیم نرخ بهره انجام می شود. اگر تصمیمی برای مقابله با تورم گرفته شود، بانک مرکزی سطح نرخ سود را افزایش خواهد داد.
بدین ترتیب میزان وجوه پولی در گردش آزاد کاهش می یابد که باعث مهار تورم می شود. اگر تصمیم به تزریق پول در گردش گرفته شود، بر این اساس تسمه های نرخ بهره کاهش می یابد. هر چه نرخ بهره ارز مورد نظر در مقایسه با سایر ارزها بیشتر باشد / درصد اختلاف زیاد / داوطلبان بیشتری در بین سرمایه گذاران خارجی وجود خواهد داشت که آن ارز را برای سپرده گذاری با نرخ سود بالا خریداری می کنند. به طور خلاصه، نرخ‌های بهره بالا، ارز مورد نظر را به عنوان یک ابزار سرمایه‌گذاری جذاب می‌کند، به این معنی که تقاضا برای آن ارز در بازار مبادلات بین‌المللی افزایش می‌یابد و نرخ تبدیل آن ارز رشد می‌کند.
تولید ناخالص داخلی هزینه کلیه کالاها و خدمات تولید شده توسط آن کشور برای مدت زمان تخمین زده شده (ماه ، سال) است. داده های تولید ناخالص داخلی در هر سه ماه به روز می شوند. این یکی از مهمترین شاخص ها است که براساس آن ، قضاوت در مورد وضعیت اقتصادی آن کشور امکان پذیر می شود. بیشتر ، تولید ناخالص داخلی بر نرخ ارز تأثیر می گذارد که نتایج منتشر شده و مورد انتظار همزمان نشود. رشد تولید ناخالص داخلی در مورد اقتصاد پایدار کشور صحبت می کند و با رشد نرخ ارز ملی همراه است.
مقدار محل کار جدید ایجاد شده در صنایع غیر کشاورزی در یک ماه.
این شاخص توسط دفتر آمار کار تخمین زده می شود و منعکس کننده پویایی اشتغال در ایالات متحده در هر ماه است. حقوق و دستمزد یک برگه پرداخت است که براساس آن به کارمندان دستمزد داده می شود. این شاخص شامل 500 صنعت (تولید ، ساخت و ساز ، تجارت ، خدمات ، املاک و مستغلات ، امور مالی ، بیمه) با نمونه 400000 شرکت است. این به اصطلاح اشتغال تأسیس است. برای برآورد نشانگر ، بررسی 50000 خانوار انجام می شود. رشد این شاخص نشان دهنده افزایش اشتغال و نرخ ارز دلار است. به آن شاخص "رانندگی در بازار" گفته می شود. یک قانون تجربی وجود دارد ، که افزایش ارزش آن برای 200 000 در ماه برابر با افزایش تولید ناخالص داخلی در هر 3. 0 ٪ است. به عنوان یک قاعده ، در اولین جمعه هر ماه در 80:30 EST (نیویورک) منتشر می شود.
شاخص قیمت مصرف کننده نشان دهنده تغییر سطح قیمت گروهی از کالاها و خدمات برای دوره گزارش (یک ماه ، 3 ماه ، سال) است. این برای تجزیه و تحلیل و مقایسه ارزش سبد مصرف کننده کالاها و خدمات ماه جاری در مقایسه با ارزش قیمت مصرف کننده یک ماه یا یک سال قبل ایجاد شده است. در سبد شاخص ها کالاها تقریباً 44 ٪ و خدمات- 56 ٪ را تشکیل می دهند. این یک شاخص اولیه تورم مصرف کننده محسوب می شود. این بهترین شاخص هزینه زندگی محسوب می شود. به عنوان یک قاعده ، ظهور این شاخص در مورد افزایش نرخ بهره در کشور هشدار می دهد ، که باعث رشد آن نرخ سود ارز ملی می شود. این شاخص به عنوان یکی از بی ثبات ترین شاخص های اقتصادی در بازار فارکس در نظر گرفته می شود ، در لحظه انتشار آن ، نرخ ارز پاسخگو می تواند در یک دقیقه به 50-100 پیپ برسد.
شاخص قیمت تولید نشان دهنده تغییرات ارزش سبد مصرف کننده است که منحصراً از محصولات صنعتی تشکیل شده است. محاسبه شاخص PPI شامل کلیه مراحل تولید است. مواد اولیه ، مرحله میانی ، محصول آماده و همچنین همه بخش ها. صنعت ، معدن ، کشاورزی. هنگام محاسبه شاخص ، قیمت کالاها و خدمات وارداتی محاسبه نمی شود: با این حال ، آنها از طریق قیمت مواد اولیه و مؤلفه های وارداتی بر آن تأثیر می گذارند. پویایی قیمت های صنعتی معمولاً از شاخص CPI جلوتر است و به همین دلیل توسط بسیاری از تجزیه و تحلیل ها به عنوان شاخص تخمین سطح تورم برای آینده استفاده می شود.
شاخص هزینه اشتغال تغییرات حقوق و دستمزد و کمک بیکاری را نشان می دهد. این شاخص مهمی از تورم احتمالی در اقتصاد است. این شاخص به طور ثابت توسط فدرال رزرو و بانک مرکزی اروپا هنگام تصمیم گیری در مورد سیاست پولی-اعتباری آتی آنها ردیابی می شود. این شاخص تأثیر ضعیفی بر بازار فارکس دارد. اگر انتظار افزایش نرخ بهره باشد، رشد ارزش شاخص باعث افزایش نرخ ارز می شود. به عنوان یک قاعده، حوزه اعمال ECI به عنوان پیش بینی در نظر گرفته می شود که به طور خاص دو نوع دارد. متوسط و طولانی مدت
سفارشات کالای بادوام نشانگر گزارش سفارش کالا برای استفاده طولانی مدت است که شرایط استفاده از آن بیش از 3 سال است – مبلمان، اتومبیل و غیره. بر اساس صنایع، سفارشات به 4 دسته اصلی تقسیم می شوند - فلزات اولیه. ماشین آلات، تجهیزات الکتریکی و حمل و نقل. DGO به عنوان یک شاخص پیشرو در نظر گرفته می شود زیرا بسیاری از کارآفرینان تولید را بر اساس سفارشاتی که دارند برنامه ریزی می کنند، سقوط DGO قبل از سقوط تولید رخ می دهد و بالعکس. از آنجایی که کالاهای بادوام بسیار گران هستند، افزایش سفارشات روی آنها نشان دهنده آمادگی مصرف کننده برای خرج کردن دارایی خود در آنها خواهد بود. به این ترتیب رشد این شاخص عامل مثبتی برای توسعه اقتصاد بوده و موجب رشد نرخ ارز ملی خواهد شد. سقوط منجر به نتایج معکوس می شود. گزارش سطح شاخص سفارشات کالاهای بادوام توسط اداره آمار ایالات متحده آمریکا منتشر می شود. انتشار در ابتدای هفته چهارم هر ماه انجام می شود. زمان؛نیویورک 8:30.
این اندیکاتور تغییر مقدار مطالبات بیکاری را برای یک هفته نشان می دهد. بر اساس تغییر میانگین طی 4 هفته می توان در مورد بیکاری در کشور نتیجه گیری کرد. کاهش پایدار کمیت مطالبات بیکاری حاکی از بهبود بازار کار، رشد اقتصاد و تحریک رشد دلار است. بین شاخص های مطالبات بیکاری و حقوق و دستمزد غیرکشاورزی رابطه معکوس وجود دارد. در صورت افزایش مطالبات بیکاری می توان کاهش شاخص حقوق و دستمزد غیرکشاورزی را پیش بینی کرد. انتشار این شاخص هر پنجشنبه در ساعت 08:30 EST (نیویورک) انجام می شود.
تراز پرداخت‌ها رکوردی است که جریان منابع مالی را به صورت پرداخت‌هایی که از خارج و خارج از کشور می‌آیند را نشان می‌دهد. اگر مجموع پرداخت های دریافتی کشور از پرداخت های پرداختی به سایر کشورها و ساختارهای مالی بین المللی بیشتر باشد، تراز پرداخت ها فعال (مازاد مثبت) و در مقابل غیرفعال (مازاد منفی) در نظر گرفته می شود. حفظ تراز پرداخت ها یکی از اهداف سیاست های کلان اقتصادی دولت است. عامل مساعد برای افزایش نرخ ارز، مازاد مثبت و کاهش- مازاد منفی در نظر گرفته شده است.
بهره وری شاخصی است که میزان تغییر بازده به ازای هر کارمند را در یک دوره زمانی معین نشان می دهد. شاخص مهمی برای ارزیابی وضعیت اقتصادی یک کشور محسوب می شود. به عنوان مثال، در زمان اعتصابات یا سایر بلایا، تعداد شاغلان در صنعت کاهش می یابد، در نتیجه بهره وری هر یک از کارکنان افزایش می یابد، که یک واقعیت کاملا مثبت است. افزایش ارزش شاخص عامل مثبتی برای توسعه اقتصاد تلقی می شود و رشد دلار را در پی خواهد داشت.
شاخص تولید صنعتی نشان می دهد که تجارت در صنعت- میزان تولید در صنایع تولیدی و معدن و همچنین در بخش آب و برق از جمله ساخت و ساز نیست. این یکی از مهمترین شاخص هایی است که منعکس کننده وضعیت اقتصاد ملی است. افزایش شاخص منجر به افزایش نرخ ارز می شود.
تعادل تجارت رابطه بین کلیه کالاهای صادر شده و وارداتی است. اگر مبلغ هزینه های کالاهای صادر شده از مبلغ کالاهای وارداتی فراتر رود ، تراز تجاری فعال (مازاد مثبت) در نظر گرفته می شود ، اگر واردات بیش از صادرات باشد ، منفعل (مازاد منفی) در نظر گرفته می شود. مازاد مثبت در مورد رشد اقتصادی دولت و افزایش نرخ ارز ملی صحبت می کند.
این روابط بین مقدار افراد بیکار در درصد و جمعیت در سن کار را نشان می دهد. این یکی از مهمترین شاخص های کلان اقتصادی "موتور بازار" است. از آنجا که پیش بینی شاخص های اشتغال دشوار است ، مقدار اعلام شده اغلب با موارد مورد انتظار مطابقت ندارد و نیاز به اصلاح فوری دارد. افزایش بیکاری ، به طور معمول ، با سقوط نرخ ارز ملی همراه است. به عنوان یک قاعده ، آنها هر ماه با شاخص "حقوق و دستمزد غیرقانونی" منتشر می شوند.
این شاخص نشان دهنده تغییر قیمت در واردات به مدت یک ماه است و به عنوان شاخص تورم در نظر گرفته می شود. همانطور که در محاسبه قیمت کالاها و خدمات وارداتی مورد توجه قرار می گیرد ، در این فهرست مشخص شده است که سهم قیمت واردات در تصویر مشترک تغییر قیمت خرده فروشی در "سبد" کالا و خدمات را مشخص می کند. افزایش ارزش شاخص در شرایط انتظار افزایش نرخ بهره اساسی منجر به افزایش نرخ ارز دلار می شود.
شاخص داده شده پویایی ماهانه قیمت صادرات را نشان می دهد و شاخص تورم را نشان می دهد. در حالی که منتظر افزایش نرخ بهره کلیدی هستیم ، افزایش ارزش شاخص منجر به افزایش نرخ ارز دلار می شود. هر ماه با ارزش قیمت واردات منتشر می شود.
فروش خرده فروشی نشان دهنده تغییر میزان حجم فروش در حوزه فروش خرده فروشی است. یکی از مهمترین شاخص هایی که وضعیت اقتصاد ایالات متحده را نشان می دهد زیرا تقاضای مصرف کننده مهمترین نیروی محرکه محسوب نمی شود. شاخص به 2 گروه اصلی تقسیم می شود."فروش ماشین" و "فروش همه چیز".
این شاخص مقدار مجوزها را برای ساخت خانه های جدید در فصلی تصحیح شده نشان می دهد. نسبت به تغییرات نرخ بهره کلیدی بسیار حساس است ، زیرا برای ساخت و ساز لازم است وام های بانکی دریافت کند. آمار ساخت و ساز به عنوان پرچمدار برای بازار مسکن در نظر گرفته می شود و مستقیماً با درآمد جمعیت مرتبط است. افزایش مبلغ ساخت و ساز مشخصه بهبود رفاه و توسعه اقتصادی است. افزایش ارزش آن تأثیر مثبتی بر نرخ ارز ملی دارد.
شما می توانید معاملات CFD را به طور کامل مطالعه کنید و نمونه های تجارت CFD را در بخش نحوه تجارت CFDS به مرکز آموزشی مراجعه کنید
