سرمایه گذاری یک راه عالی برای افزایش منابع درآمد شماست. سرمایهگذاریهایی مانند سهام و صندوقهای سرمایهگذاری متقابل گزینههای سرمایهگذاری محبوبی هستند که بسیاری از فیلیپینیهای متبحر در امور مالی به مجموعه خود اضافه میکنند. در حالی که همیشه مقداری ریسک در سرمایه گذاری وجود دارد، بسیاری از آنها شانس کسب بازدهی بالاتر را ارزش این ریسک می دانند.
اما همین ریسک است که بسیاری از فیلیپینیهای دیگر را در مورد سرمایهگذاری مردد میکند. به هر حال، وقتی خانواده ای دارید که باید از آن مراقبت کنید، یا هدف مالی دارید، نمی خواهید اینها را برای درآمدی که صد در صد تضمین شده نیست، در معرض خطر قرار دهید.
بسیاری از فیلیپینی ها ممکن است درباره اوراق قرضه فیلیپین که یکی از امن ترین ابزارهای سرمایه گذاری در بازارهای مالی است، ندانند. اگر به سرمایهگذاریهای کمریسک اما با بازده علاقهمند هستید، در اینجا راهنمای سرمایهگذاری اوراق قرضه و اینکه چرا ممکن است بهترین گزینه سرمایهگذاری برای سرمایهگذار زیرک باشد که میخواهد از آن مطمئن باشد، آورده شده است.
اوراق قرضه چیست؟
اوراق قرضه یک دارایی سرمایه گذاری غیرفعال است. این به عنوان مدرکی است که نشان می دهد صادرکننده آن (اعم از دولت یا یک شرکت خصوصی) از شما پول قرض کرده است و آنها بدهی شما را به اضافه پرداخت سود دوره ای در طول دوره مشخص شده در شرایط اوراق قرضه به شما می پردازند.
بیایید بگوییم که دولت یک پروژه زیرساختی دارد که برای آنها 50 میلیارد پزو هزینه دارد. پس از اینکه دولت تمام گزینه های ممکن خود را برای تامین مالی به کار گرفت، ممکن است متوجه شوند که هنوز 5 میلیارد پزو کمبود دارند. یک راه حل این است که چندین اوراق قرضه به مبلغ آن صادر کنید، اما قول بازپرداخت آن پس از چندین سال به اضافه بهره را بدهید.
افراد، سازمان ها و حتی دولت های خارجی می توانند در ازای پول مورد نیاز دولت، این اوراق را خریداری کنند و به عنوان طلبکار یا دارنده بدهی شناخته می شوند. پس از گذشت مدت زمان مشخص شده اوراق، اوراق سررسید می شود و طلبکاران می توانند بدهی خود را به اضافه بهره ای که حق دارند مطالبه کنند.
انواع اوراق قرضه
اوراق قرضه در فیلیپین را می توان به دو دسته بندی کرد: اوراق قرضه دولتی و اوراق قرضه شرکتی.
اوراق قرضه دولتی، که به عنوان اوراق قرضه دولتی نیز شناخته میشوند، یا در مزایده نهادهایی قرار میگیرند که توانایی توزیع بیشتر آن را بین سرمایهگذاران خرد دارند یا مستقیماً به عموم فروخته میشوند.
اوراق قرضه شرکتی اوراقی هستند که توسط شرکت های خصوصی پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار منتشر می شوند. شرکت ها ممکن است اوراق قرضه را برای سرمایه گذاران منتشر کنند تا تجارت خود را گسترش دهند یا فعالیت های خود را حفظ کنند.
ریسک های سرمایه گذاری اوراق قرضه
در مقایسه با سرمایهگذاریهایی مانند سهام و صندوقهای سرمایهگذاری مشترک که در آنها بسته به شرایط بازار در معرض ضرر قرار میگیرید، اوراق قرضه دولتی نسبتاً بدون ریسک در نظر گرفته میشوند، زیرا خطر نکول دولت نسبتاً پایین است.
با رشد اقتصادی ثابت این کشور، بعید است که دولت فیلیپین نتواند در زمان مناسب، اوراق قرضه خود را پرداخت کند.
با این حال، توجه داشته باشید که این سرمایه گذاری نیست که 100٪ ایمنی در برابر خطر را تضمین کند. رویدادهای بزرگی مانند یک انقلاب یا یک کشور که به دلیل بدهی های خارجی هنگفتی که دارد ممکن است نکول کند. با این حال، بعید است در فیلیپین که رشد نسبتاً پایدار است، این اتفاق بیفتد.
در مورد اوراق قرضه شرکتی، اگر شرکت ناشر ورشکست شود، برای پرداخت هر بدهی باقی مانده، منحل می شود. از آنجایی که اوراق قرضه به عنوان بدهی در نظر گرفته می شود، دارندگان اوراق قرضه شرکتی آن در اولویت قرار می گیرند - حتی پیش از کسانی که سهام آن را دارند.
مزایای خرید اوراق قرضه در فیلیپین
ریسک نسبتاً کمتر - چه اوراق قرضه دولتی فیلیپین بخرید و چه اوراق قرضه شرکتی، گزینه نسبتاً مطمئن تری است، زیرا در مقایسه با سایر اشکال سرمایه گذاری که می توانند بسته به روند بازار نوسان داشته باشند، نوسانات بسیار کمتری دارد.
تنوع سبد - همانطور که گفته می شود، همه تخم مرغ های خود را در یک سبد قرار ندهید. اگر قصد دارید در چندین محصول سرمایه گذاری سرمایه گذاری کنید، ویژگی های کم ریسک اوراق قرضه می تواند زیان های احتمالی را که ممکن است سرمایه گذاری های پرریسک ممکن است متحمل شود، جبران کند.
درآمد ثابت: بسته به نوع اوراق قرضهای که میخرید، بهره میتواند به صورت دورهای پرداخت شود که علاوه بر سایر منابع درآمد یا درآمد، درآمد غیرفعال ثابتی به شما میدهد.
درآمد بهره بهتر- سایر گزینه های کم ریسک و مبتنی بر بهره مانند حساب های پس انداز و سپرده های مدت دار نرخ های بهره کمتری را ارائه می دهند. درآمدی که از اوراق قرضه دریافت می کنید در مقایسه با دو مورد دیگر بسیار بیشتر است.
معایب خرید اوراق قرضه
هنوز خطر نکول وجود دارد - همانطور که قبلاً ذکر شد، خرید اوراق قرضه 100٪ بدون ریسک نیست. بعید است که فیلیپین دچار سناریویی شود که در آن رشد اقتصادی به طور ناگهانی سقوط کند و به دلیل بدهیهایش از کار بیفتد، اما احتمال وقوع آن وجود دارد، هرچند در این مرحله بسیار دور است. در مورد اوراق قرضه شرکتی، اعتباردهندگان نسبت به سهامداران اولویت دارند، اما این تضمین نمی کند که بسته به میزان بدهی شرکت پس از انحلال، به طور کامل پرداخت خواهید شد.
هزینههای فرصت - اوراق قرضه گزینه نسبتا امنتری هستند، اما هیچ تضمینی وجود ندارد که بهتر از سرمایهگذاریهای پرخطر و با پاداش بالا عمل کند. در بسیاری از موارد، قمارهایی که سرمایهگذاران روی سهام میبرند، میتواند تا حد زیادی نتیجه دهد. برای اوراق قرضه، سودهای کوچکتر (پرداخت بهره) با تعهد ناشر ثابت تر است. معمولاً در بازارهای عادی، سهام عموماً در بلندمدت عملکرد بهتری دارند. اما در صورت رکود یا کاهش در بازار، اوراق قرضه گزینه بهتری برای کسانی است که میخواهند از آن مطمئن باشند.
اوراق قرضه چگونه کار می کنند؟
برای شروع سرمایه گذاری، به یک شماره شناسایی مالیاتی (تمام سود اوراق قرضه شما مشمول 20 درصد مالیات است)، یک حساب بانکی و حداقل 10000 P1000 سرمایه برای خرید اوراق نیاز دارید. شما می توانید اوراق قرضه را از طرق مختلف خریداری کنید:
مستقیماً از نمایندگیهای فروش مجاز وزارت خزانهداری (شما میتوانید آگهیهای پیشنهادهای اوراق قرضه جدید را در بخشهای تجاری روزنامهها هنگام انتشار یا اعلام پیدا کنید)
از طریق کارگزاران در بازار ثانویه (این امر مستلزم هزینه های دلالی اضافی علاوه بر مالیات تکلیفی شما خواهد بود)
صندوق های اوراق قرضهاینها دقیقاً اوراق قرضه نیستند، بلکه صندوق های سرمایه گذاری ادغام شده توسط مؤسسات و شرکت های مالی مجاز هستند. سود شما از سرمایهگذاریهای اوراق قرضه میآید، جایی که پول جمع شده سرمایهگذاران در آن سرمایهگذاری شده است. نمونههایی از این صندوقها شامل صندوقهای سرمایهگذاری مشترک و صندوقهای امانی سرمایهگذاری واحد است.
آیا باید در اوراق قرضه سرمایه گذاری کنم؟
اوراق قرضه بهترین انتخاب برای فیلیپینیهای محافظهکار است که خواهان سرمایهگذاری مطمئن هستند، برخلاف قمار در بازار سهام. اوراق قرضه مستقیماً تحت تأثیر بالا و پایینهای بازار سهام قرار نمیگیرند، بنابراین کمتر احتمال دارد که متحمل ضرر شوید. برای افرادی که درآمد غیرفعال قابل پیش بینی از سود دوره ای که اوراق قرضه آنها دریافت می کند، گزینه بهتری است. این باعث می شود که گزینه خوبی برای سرمایه گذاری باشد.
- سرمایه گذارانی که برای اولین بار می خواهند با خیال راحت شروع کنند
- سرمایهگذارانی که به دنبال افزودن گزینههای بلندمدت مطمئن هستند تا سرمایهگذاریهای پرریسکتر خود را جبران کنند
- افرادی که خواهان درآمد دوره ای برای کمک به هزینه های خانواده خود هستند
- افراد بازنشسته که خواهان درآمد دوره ای اضافی هستند
برای سرمایه گذاری امروز با متخصص سرمایه گذاری یا مدیر روابط خود تماس بگیرید.